هل الافضل تعلم التحليل الاساسي للاسواق المالية ام التحليل الفني؟ وما هو التحليل الاساسي بشكل عام؟ ما هي افضل طريقة للتداول باستخدامه مع التحليل الفني؟
وسأخبرك عن اهم المواقع و المؤشرات الاقتصادية التي تساعدك بالتحليل.
ستتعرف ايضاً على ايجابيات وسلبيات للتحليل الاساسي او الاخباري.
شاهد الفهرس وتابع معي لمعرفة المزيد.
يمكنك مشاهدة دليل التحليل الفني من هنا
ما هو التحليل الاساسي للاسواق المالية
الهدف النهائي للتحليل الاساسي هو معرفة القيمة الجوهرية للأصل، من خلال تحليل عوامل الأقتصادية والسياسية، والتأثيرات الخارجية، بالاضافة الى البيانات المالية والصناعية.
بعدها نقوم بمقارنة هذه القيمة بسعر السوق الحالي ليساعدنا باتخاذ قرار الاستثمار.
اهم مكونات و مراحل التحليل الاساسي
يتألف من 3 عوامل رئيسية:
- التحليل الاقتصادي للأصل.
- تحليل الصناعة و مجال الشركة.
- تحليل اسم الشركة.
مثال على شركة ابل:
- تحليل الاخبار الاقتصادية للشركة ومشاهدة تأثير كل خبر.
- مقارنة مجال الشركة (تكنلوجيا واجهزة) مع شركات اخرى بنفس المجال والصناعة.
- تحليل اسم الشركة هل لها اسم قوي بين الشركات والعامة.
امثلة على التحليل الاساسي بـ الأوراق المالية
تختلف الأدوات التي قد يختارها المتداولون لتحليلهم الأساسي اعتمادًا على الأصل الذي يتم تداوله.
على سبيل المثال:
قد يختار متداولو الأسهم إلقاء نظرة على الأرقام الواردة في تقرير أرباح الشركة: الإيرادات ، أو ربحية السهم، أو النمو المتوقع أو هوامش الربح.
بينما قد يختار تجار الفوركس تقييم الأرقام الصادرة عن البنوك المركزية واذا كانت جيدة تتيح نظرة ثاقبة لحالة اقتصاد الدولة.
ملاحظة: اذا كنت لا تعرف طريقة تنزيل منصة التداول ميتاتريدر بإمكانك مشاهدتة الطريقة من هنا.
اهم ادوات ومراحل التحليل الاساسي للاسواق المالية
ساخبرك عن بعض الادوات الرائعة التي تساعد على التداول اتخاذ قرار جيد ومناسب للتداول.
1.المفكرة الاقتصادية
انا استخدم موقع ForexFactory.com واجده من افضل واهم المواقع التي تغطي التقرارير الاقتصادي في مجال الفوركس و الأسواق المالية
سيقوم الموقع بتصنيف الاخبار بحسب الاهمية بالالوان:
- الاحمر هو الاكثر اهمية.
- البرتقالي متوسط الاهمية.
- الاصفر ضعيف الاهمية.
شاهد روبوت تداول آلي على الاخبار والعديد من الاستراتيجيات الاخرى مجاناً.
2. البنوك المركزية
يمكنك معرفة متابعة اخبار البنوك المركزية من موقع centralbanknews.info ومنها يمكنك مشاهدة تغير اسعار الفائدة والعديد من الامور الاخرى.
لكن بشكل عام يوجد 5 اشياء عليك متابعتها وهي الاكثر تأثيراً على سوق الفوركس:
- Interest Rate – اسعار الفائدة.
- Open Market Operation – عمليات السوق المفتوح.
- Setting Reserve Requirements – احتياطي النقد من البنوك.
- Quantitative Easing – التأثير الكمي.
- Printing Money – طباعة الاموال.
3. Liquidity - السيولة
هي مشاهدة معدل السيولة في كل جلسة من الجلسات، كما تعلم يوجد جلسة نيويورك، لندن، طوكيو، سيدني.
غالباً ما تكون لندن هي الاكثر سيولة، لكن عندما تجد سيولة اكبر على جلسات اخرى، تكون عندك فرصة عظيمة للدخول بصفقة، لكن بشكل عام يفضل اخذ نظرة على السيولة.
4. Heatmap Forex
من خلال هذه الخريطة يمكنك معرفة قوة تحرك العملات الاجنبية على جميع الفريمات
مثلاً تحرك اليورو دولار على فريم الدقيقة 10 نقاط، وعلى فريم الربع ساعة 30 نقطة، واليومي 100 نقطة. وهكذا يمكنك اخذ نظرة ايضاً على حركة السوق.
5. تقارير الكوت
كما نعلم سوق الفوركس للاوراق المالية هو سوق لا مركزي (OTC) لذلك يمكننا مراقبة حالة السوق المالية وكيف يتحرك مع كبار المستثمرين عن طريق تقرير الـ Cot وهو التزام المتداولين في اسواق العقود مستقبلية.
لاستخراج تقرير الكوت ندخل الى موقع www.cftc.gov ثم نضع الماوس على اعلى القائمة Market Data & Economic Analaysis ومن القائمة المنسدلة نضغط على Commitments Of Traders
وننزل الى اسفل الصفحة الى ان نصل الى Current Legacy Reports ومن هذه التقرار نختار تقرير Chicago Mercantile Exchange، ويمكنك تنزيله كما في الصورة.
ويعتبر تقرير الكوت من اهم ادوات التحليل الاساسي للاسواق المالية.
هناك تقرير قصير وتقرير طويل مفصل، بداية يكفي التقرير القصير، لكن عند فتح التقرير ستجد العديد من الارقام والتفاصيل لقراءة التقرير، وهذا يحتاج شرح مفصل لوحده بإمكانك البحث عن طريقة قراءته في الأنترنت.
تقارير الكوت هي تقارير اقتصادية مهمة جداً للمتداولين، ومن خلالها يستطيع المتداول دراسة حركة السوق المستقبلية، وهل سيستمر السوق بنفس اتجاهه ام سيتغير.
يعتمد على دارسة حركة العقود في اسواق البورصات العالمية، اي اننا نعتمد على تقرير يتكون من عقود تداول اموال حقيقة، تؤثر بالسلب او الايجاب مقابل عملة او سلعة معينة.
هذا التقرير يتم تقديمة بشكل اسبوعي (يوم الجمعة) من هيئة رقابة حكومية تسمى هيئة تداول السلع الأجلة الامريكية.
6. فوركس كوريليشن
باختصار هي علاقة الترابط بين العملات الأجنبية، الكوريليشن هو: مؤشر يقيس قوة الترابط بين العملات الاجنبية، بالمدى القصير و بالمدى البعيد.
اذا كنت تفضل التداول السريع و السكالبينج فهذا التحليل يفيد جداً محبين المضاربة اللحظية، وذلك عن طريق مشاهدة الترابط بين العملات على فريم 5 دقائق.
يمكنك الاستفادة من الكوريليشن بالطريقة التالية:
اولا تقوم بالدخول الى هذا الموقع Mataf.net ومنها تدخل الى قسم الكوريليشن
وبعد الدخول ستجد ازواج العملات في تقاطع فيما بينها وعليها ارقام ولتحليل هذه الأرقام يجب معرفة القاعدة التالية.
القاعدة وطريقة التداول تقول:
- اذا كانت النتيجة او الرقم بين عملتين (فوق 80) بالموجب فهذا يعني ان العملتين تتحرك باتجاه واحد سواء هابط او صاعد.
- اما اذا كانت النتيجة بين عملتين (فوق 80) لكن بالسالب – فهذا يعني ان هذه الازواج تتحرك بشكل متعاكس.
- اما اذا كان (اقل من 60) فهذا يعني انه لا يوجد كوريليشن ترابط بين هذه العملات.
شاهد ايضاً: ما هو الهامش والهامش الحر
ايجابيات وسلبيات التحليل الاساسي للعملات
اهم الايجابيات:
يعطي التحليل الأساسي معلومات صحيحة لاتخاذ القرار بعقلانية.
كيف ذلك؟
بعد ان تقوم بمراجعة ودراسة قيمة الاصل من جميع النواحي التي ذكرناها، وتتابعها لفترة معينة، يصبح بإمكانك القاء نظرة طويلة المدى على السوق.
فمثلاً:
وجدت ان العديد من النواحي والعوامل (اقتصادية، سياسية، وغيرها) التي قمت بدراستها تؤثر سلباً على الأصل، ولكن السعر الحالي للأصل يتحسن بشكل مخالف، لذلك ستستفاد هنا انك تعلم على المدى البعيد انه ضعيف.
شاهد ايضاً: كيف تختار افضل وسيط فوركس موثوق (نصائح هامة)
اهم السلبيات:
يحتاج التحليل الأساسي وقتًا طويلاً، والتحليل في عدة مجالات يمكن أن يجعل العملية معقدة بعض الشيء.
وبما انه يأخذ نظرة طويلة المدى للسوق، فإن النتائج لا تنفع لاتخاذ قرارات سريعة.
قد تكون من المتداولين الذي ينتظر نتيجة للدخول والخروج من الصفقات على المدى القصير، في هذه الحالة سيكون التحليل الفني مناسباً لك اكثر.
يقدم التحليل الأساسي نظرة أكثر شمولاً للسوق ، فمن الممكن أن تتفاجئ بالتغييرات الاقتصادية أو السياسية أو التشريعية، وتوثر عليك بالسلب او الأيجاب.
الفرق بين التحليل الأساسي والتحليل الفني.
1- الاساسي يدرس الظروف التي كانت (سبباً ) في تحريك السعر.
الفني يهتم بدراسة محركات السوق نفسها دون النظر الى (المسببات).
2- الاساسي : يفيد بدراسة السوق على المدى البعيد, ولكنه لا يحدد وقت الدخول بدقة.
الفني: يفيد بدراسة السوق على المدى القصير , ويحدد وقت الدخول بدقة.
3- الاساسي : يفيد بوضع خطط استراتيجيات اقتصادية.
الفني: لايفيد في وضع استراتيجيات اقتصادية، وانما استراتيجات فنية.
ملاحظة: العامل المشترك بينهما هي التنبؤ بالحركة المستقبلية للسوق ولكن كل منهما بطريقة مختلفة
القاعدة الاساسية في عمل التحليل الاساسي للعملات
التقارير الاقتصادية تتغير مع مرور الوقت، وايضاً تختلف من دولة الى اخرى، كيف ذلك ؟
مثلاً في حقبة 1990 كان اهم تقرير مؤثر على العملات الاجنبية هو الميزان التجاري، ثم في حقة الـ 2000 اصبح معدل البطالة.
ونفس الشيء بالنسبة للدول، يمكن ان تكون استراليا عندها مشكلة بالسيولة النقدية، وليس بالبطالة.
لكن الآن سأشرح لك طريقة بسيطة لفهم طريقة العمل وترسم بذهنك ترتيب الاهمية:
- اذا توفر وظائف وانخفض معدل البطالة يؤدي
- زيادة رواتب الموظفين وتحسن معيشة
- يؤدي لزيادة قوة المشتريات
- هذه الزيادة تحتاج الى انتاج اكثر
- يعني زيادة بالطلب على المنتجات
- في هذه الحالة يتم رفع الاسعار
- مع رفع الاسعار يزيد معدل التضخم
- تقوم الدولة برفع سعر الفائدة
- نهاية يؤدي هذا الى تحسن قيمة العملة 🙂
ماهي اهم الاخبار المؤثرة على سوق العملات؟
يتواجد عندنا اخبار هامة على كل متداول للاسواق المالية الفوركس ان يتابع هذه الاخبار بشكل جيد، وذلك لأنها تقوم على تحريك السوق بين 50 الى 100 نقطة عند صدورها وهي:
- اسعار الفائدة (Interest Rate)
- السيولة النقدية (Money Supply)
- البطالة (Unemployment)
- الوظائف المسجلة لغير القطاع الزراعي (Non Farm pay roll)
- اجمالي الانتاج الوطني (GDP)
- الميزان التجاري (Trade Balance)
- المؤشر الاقتصادي الرئيسي (Leading Economic indicator)
تأتي هذه الاخبار بالدرجة الثانية من حيث التأثير على حركة السوق، ويأتي بعدها مباشرة بعض الاخبار المتوسطة الأهمية وهي:
- البضائع المعمرة (Durable Good)
- مبعات التجزئة (Retail Sales)
- معدل استهلاك الطاقة (Capacity Conscription)
- الانتاج الصناعي (Industrial Production)
- الوظائف المفقودة (Jobless Clarions)
- مؤشر سعر المنتجين (Producer Price Index)
- مؤشر سعر السلع الاستهلاكية (Consumer Price index)
من الامور الهامة لتوقع حركة ازواج الدولار هي متابعة اخبار مؤشرات الاسهم (الداوجونز - و ناسدك) وربطها مع اخبار الدولار والتحليل الفني.
شاهد ايضاً: افضل المؤشرات الفنية مع شرح للمتوسطات الحسابية.
كيفية دمج التحليل الاساسي مع الفني؟
اذا فهمت جيداً طريقة عمل التحليل الاساسي في الاسواق المالية، سيكون له نتائج جداً ممتاز، وسيكون التحليل الفني تابع له.
سيصبح 80% من تحليلك اساسي والباقي فني.
وللدمج بين التحليل الاساسي والفني على ان تعرف اساسيات التحليل الاساسي جيداً وهو ان تهتم بالتقارير الاخبار
واذا كنت لا تريد متابعة جميع الاخبار التي سبق واخبرت عنها فأود ان اخبرك انه يتواجد 5 اخبار على كل متداول فوركس متابعتها وهي بالترتيب التالي من حيث الاهمية:
- اسعار الفائدة.
- معدلات البطالة.
- اجمالي الناتج القومي.
- مبيعات التجزئة.
- اجتماعات البنوك المركزية.
كيف اتعامل مع الاخبار في تداول العملات؟
يسألني البعض هل دائماً اذا كان خبر ايجابي اشتري واذا كان خبر سلبي ابيع.
طبعاً الامر ليس بهذه البساطة، ولو كان كذلك لأصبح كل المتداولين اثرياء.
لكن يجب ان تقوم بمقارنة قوة تقرير عملة مع قوة تقارير العملة المقابلة.
على سبال مثال:
دولار كندي USDCAD: نتابع الاخبار والتقارير على عملة الدولار (ولنفترض كانت ضعيفة) ونتابع اخبار الكندي (ولنفترض كانت قوية) النتيجة بسيطة بيع دولار مقابل الكندي.
قد يعجبك ايضاً: دليل انواع الشموع اليابانية وطريقة قرائتها.
ماهي نسبة اتجاه السوق مع نتيجة الخبر؟
عندما يصدر الخبر نتوقع اتجاه السوق مع الخبر، لكن بالغالب لن نتحرك مباشرة ولكنه سيتحرك بشكل عشوائي بالبداية، ومن ثم يتحرك باتجاه الخبر.
بحسب تجربتي وكما نعرف جميعاً انه لا يوجد قاعدة ثابته يتحرك فيها السوق، لكن يمكنني اخبارك انه بعد التدريب على التحليل الاخباري بشكل صحيح سيتجه معك بنسبة 80%.
طبعاً لا نقوم بالبيع مباشرة وانما نقوم بربط هذه النتائج مع التحليل الفني، ليصبح عندك خلطة رائعة ومنطقية وعقلانية للتداول
وتضيف على هذه الخلطة بعضاً من ادارة رأس مال ممتازة ومخاطرة قليلة، يصبح لديك ارباح خيالية انشاء الله :).
كيفية رسم قمم وقيعان بالاعتماد على التحليل الاساسي؟
قليل جدا من يعرف رسم دعوم ومقاومة او قمم وقيعان في التحليل الاساسي، ربما يكون هذا سر مهم جداً عليك معرفته، كل ما عليك فعله بعد كل خبر مؤثر على العملة على فريم الساعة
ان تقوم بوضع خط دعم او مقاومة مكان اغلاق الشمعة، وشاهد كيف يتصرف السعر عند هذه النقطة واخبرني عن رأيك بهذه الخطة بتعليق.
خلاصة
اذا كنت متداول فوركس مبتدئ يمكنك ان تسئلني بالتعليقات اي شيء عن التحليل الأساسي وسأجيبك خلال 24 ساعة انشاء الله.
او يمكنك ان تخبرني هل ستعتمد التحليل الاساسي مع الفني ام انك تستخدمه من السابق؟
دعني ارى رأيك في تعليق كي نستفيد منه جميعاً ونكتشف اذا كان هناك حقاً رواد للتحليل الأساسي.
